Daily Analysis 20220801

Global Update:

Agust 01st, 2022

Good morning,

Stocks rally for a third day to cap a winning week, major averages post best month since 2020

Stocks climbed for a third consecutive session on Friday as investors digested strong tech earnings and looked past concerns about high inflation and a recessionary environment.

Dow…….32845 +315.5 +0.97%
Nasdaq.12391 +228.1 +1.88%
S&P 500..4130 +57.9 +1.42%

FTSE…….7423 +78.2 +1.06%
Dax……..13484 +201.9 +1.52%
CAC……..6449 +109.3 +1.72%

Nikkei….27802 -13.8 -0.05%
HSI……..20157 -466.2 -2.26%
Shanghai..3253 -29.3 -0.89%
ST Times..3212 -9.1 -0.28%

IDX…….6951.12 -5.69 -0.08%
LQ45…..978.64 -1.62 -0.17%

IDX Energy…1857.72 +18.76 +1.02%
IDX Bsc Mat.1283.61 -15.37 -1.18%
IDX Industrl..1308.51 +49.10 +3.90%
IDXNONCYC..702.60 -5.60 -0.79%
IDX Hlthcare.1453.47 -39.79 -2.66%
IDXCYCLIC…..903.35 +5.38 +0.60%
IDX Techno..7714.31 -55.38 -0.71%
IDX Transp…1964.07 -6.99 -0.35%
IDX Infrast……988.71 -1.38 -0.14%
IDX Finance 1499.84 +0.72 +0.05%
IDX Banking..1119.00 +9.54 +0.86%
IDX Property…….689 -0.70 -0.10%

Indo10Yr….7.3011 -0.0267 -0.36%
ICBI……..332.6399 +1.7064 +0.52%👍
US10Yr…..2.6420 -0.0390 -1.45%
VIX…………21.33 -1.00 -4.48%

USDIndx 105.9030 -0.4480 -0.42%‼
Como Indx..292.06 +3.04 +1.05%
(Core Commodity CRB)
BCOMIN…..157.99 +5.98 +3.93%‼

IndoCDS…115.04 -13.21 -10.30%👍
(5-yr INOCD5)

IDR……14834.00 -87.50 -0.59%
Jisdor..14860.00 -98.00 -0.66%

Euro………1.0220 +0.0028 +0.27%

TLKM……..28.50 -0.05 -0.18%
(4235)
EIDO………23.11 unch +0%
EEM………39.96 -0.19 -0.47%

Oil…………98.62 +1.26 +1.29%
Gold ……1781.80 +12.60 +0.71%
Timah. .25047.00 +694.00 +2.85%‼
( Closed 29/7)
Nickel…23854.00 +2020.00 +9.25%‼
(Closed 29/7)
Silver…….20.20 +0.33 +1.66%
Copper….357.35 +8.00 +2.29%

Nturl Gas…..8.286 +0.115 +1.41%

Ammonia….3690.00 -133.33 -3.49%
China
(Domestic Price)(28/7)

Coal price….405.50 -13.00 -3.11%‼
(Agt/Newcastle)
Coal price….394.50 -11.60 -2.86%
(Sept/Newcastle)
Coal price…372.00 -10.50 -2.75%
(Agt/Rotterdam)
Coal price…359.50 -2.50 -2.84%
(Sept/ Rotterdam)

CPO(Okt)…..4306 +345 +8.71%‼
(Source: bursamalaysia.com)
Corn…………620.00 +1.00 +0.16%
SoybeanOil…65.66 +2.41 +3.81%
Wheat………807.75 -9.25 -1.13%

Wood pulp…6660.00 unch +0%
(Closed 31/7)

©️Phintraco Sekuritas
Broker Code: AT
Desy Erawati/ DE

Source: Bloomberg, Investing, IBPA, CNBC, yBursa Malaysia
Copyright: Phintraco Sekuritas
.

Closing jum’at asia merah, eropa dan amerika ijo tebel

Komoditas naik semua kecuali coal, walau masih bertahan diatas 400usd/MT. Nikel dan CPO naik significant. Swing di LSIP menarik banget ini. ANTM INCO TINS keliatannya lanjut juga

IHSG ketemu hidden bearish divergence, candle terakhir kaya candle rejection, bikin inverted hammer. Candle ciri reversal sih.

Liat dari stochastic nya udah jenuh juga, 833 nya udah oversold, 1066 nya udah flat.

Tapi somehow saya masih yakin masih mau naik dulu, soalnya big banks release LK pada bagus, yang berarti kemungkinan pada naik harganya, dan index consequently akan ikut keangkat

Target tutup gap di 7174 dulu baru koreksi wave 2 skenario yang paling mungkin. Tapi whatever happens, technically bearish trend nya sudah bisa dianggap selesai, walau nanti konfirmasinya kalo level harga breakout ke atas titik wave B

Energy Industrials Finance

Semuanya ok, yang menarik baru mau jalan MEDC PGAS ELSA

Belum menunjukkan perlemahan sama sekali, ada bearish divergence cancelled diterobos terus

AKRA buy signal, FNB, bandar accum dan belum lama ada freq spike

AKRA – ga mau ikut kaedah ABC correction, malah kaya lagi wave 3, heuheu… Anyway, udah kenceng banget ga berani ngejar, apalagi dah diatas modal bandar. Tunggu koreksi aja deh, masih banyak yang lain yang mau jalan kalo index rally mah

Skip dulu, liat MEDC PGAS ELSA aja. PGAS udah buy kemaren pas ada konfirmasi volume

MEDC – stoch slowing down, 833nya mulai overbought, MACD masih firm, alligator buy, supertrend dikit lagi, masih dalam rangka wave 3,LR juga ok, tinggal tunggu konfirmasi volume

entry partial udah ok dari kemaren pas MACD buy sebenernya, masih dibawah modal bandar, masih aman walau belum langsung jalan

ELSA – sesuai perkiraan dibanting pas abis cumdate deviden, sekarang tinggal tunggu konvirmasi volume, MACD masih firm, stoch yang menunjukkan tanda2 minor correction dulu

ADRO – diharapkan tutup gap dulu baru koreksi wave C sih, tapi harga coal lagi drop apakah ga akan jadi tutup gap dulu? Pasang sell partial di gap closing dulu ah, kalo kebawah belanja lagi. Keliatannya akan flat ABC nya nanti

ASII KBLI BMTR, tapi BMTR udah lari jauh kayanya ga ok buat dikejar

ASII – Stoch 1066 ngebalik, MACD masih firm, aligators siap2 buy, supertrend dikit lagi, udah ada volume confirmation dengan breakout resistance, ok buat buy

Price masih below average price bandar, berani buy…

KBLI – stoch nya melemah, harusnya masih otw ke fibo 61 sih, MACD masih firm, alligator buy, supertrend masih up. Kemaren entry di vol confirmation walau ga terlalu besar. Tapi saham ini fundamental ratios nya ok, berani pegang panjang

BBRI BMRI BBNI BBCA harusnya jalan, LK nya bagus

BBCA – 2 hari opening gap up tapi dipaksa tutup di bawah, tapi ga turun. Sejak pengumuman LK. Lagi ditahan tahan kayanya supaya ga jalan dulu karena akan bawa index. Ya sentimen global juga sih… Ga akan beli BBCA sih, cuma liat korelasi ke Index aja

BBRI – sama dengan BBCA, stoch nya jelek, kaya mau dipaksa turun dulu, LK bagus, alligators buy, supertrendup, kita liat aja sih

Stoch Buy Signal… GJTL menarik PRDA suka gorengan banget, skip ah

GJTL – MACD Buy, Stoch Buy, Vol confirmed, PBV 0.35, LR cross midline, retracement otw fibo 61, BOW di tengah candle kemaren idealnya

MACD Buy Signal – SMGR

SMGR – MACD buy, belum ada konfirmasi volume, LR belum jelas arah, memang sih FNB dan bandar akum, tapi belum firm gerak