Daily Analysis 20220627

Global Update:

June 27th, 2022

Good morning,

Dow rallies 800 points on Friday to cap big comeback week for stocks

The Dow Jones Industrial Average rallied more than 800 points on Friday, rebounding off the lows of the bear market last week and capping its first weekly advance since May.

Dow…….31501 +823.3 +2.68%
Nasdaq.11608 +375.4 +3.34%
S&P 500..3912 +116.01 +3.06%

FTSE…….7209 +188.4 +2.68%
Dax……..13118 +205.5 +1.59%
CAC……..6073 +190.02 +3.23%

Nikkei….26492 +320.7 +1.23%
HSI……..21719 +445.2 +2.09%
Shanghai..3350 +29.6 +0.89%
ST Times..3112 +18.9 +0.61%

IDX…….7042.94 +44.67 +0.64%
LQ45….1018.98 +5.77 +0.57%

IDX Energy…1669.40 +14.19 +0.86%
IDX Bsc Mat.1289.15 +8.09 +0.63%
IDX Industrl..1227.06 -0.48 -0.04%
IDXNONCYC..723.56 +6.76 +0.94%
IDX Hlthcare.1498.44 -20.54 -1.35%
IDXCYCLIC…..899.88 +11.34 +1.28%
IDX Techno..7838.53 +144.48 +1.88%
IDX Transp….1987.51 +9.39 +0.47%
IDX Infrast……969.40 +9.88 +1.03%
IDX Finance 1467.85 +3.65 +0.72%
IDX Property…….688 +2.40 +0.35%

Indo10Yr….7.4542 -0.0190 -0.25%
ICBI……….328.7999 +0.8292 +0.25%
US10Yr….3.1250 +0.0570 +1.86%
VIX…………27.23 -1.82 -6.27%

USDIndx 104.1850 -0.2460 -0.24%
Como Indx….298.55 +1.86 +0.63%
(Core Commodity CRB)
BCOMIN……..157.83 -4.23 -2.61%

IndoCDS…127.82 -5.25 -3.94%‼
(5-yr INOCD5)  .

IDR……14847.50 +7.00 +0.05%‼
Jisdor..14846.00 +11.00 +0.07%‼

Euro………1.0553 +0.0005 +0.05%

TLKM……..27.59 -0.21 -0.76%
(4096)
EIDO……….23.25 +0.18 +0.78%
EEM……….40.65 +0.94 +2.37%

Oil………….107.62 +3.24 +3.10%‼
Gold …… .1830.30 +5.00 +0.27%
Timah. .24590.00 -2395.00 -8.88%‼
( Closed 24/6)
Nickel..22128.00 -1884.00 -7.85%‼
(Closed 25/6)
Silver……….21.16 +0.14 +0.66%
Copper…..374.45 -1.80 -0.48%

Nturl Gas…..6.173 -0.055 0.88%

Ammonia ..4883.33 – -%
China
(Domestic Price)(22/6)

Coal price…387.00 -10.05 -2.53%
(Jul/Newcastle)
Coal price…371.50 -9.80 -2.57%
(Agt/Newcastle)
Coal price…367.20 -12.70 -3.34%
(Jul/Rotterdam)
Coal price…351.70 -13.30 -3.64%
(Agt/ Rotterdam)

CPO(Sept)…4656 -94 -1.97%
(Source: bursamalaysia.com)
Corn…………674.00 +18.25 +2.82%
SoybeanOil…..64.95 +1.06 +1.66%
Wheat………..936.50 -12.75 -1.34%

Wood pulp…6600.00 unch +0%
(Closed 26/6)

©️Phintraco Sekuritas
Broker Code: AT
Desy Erawati/ DE

Source: Bloomberg, Investing, IBPA, CNBC, Bursa Malaysia
Copyright: Phintraco Sekuritas
.

Closing jum’at semua index regional ijo. Semoga kalopun hari ini mulai lanjut koreksi wave c, jangan dalem2 dan saham2 yang sudah keluar buy signal ga keseret kebawah

Oil rebound, kebalikan sama coal yang drop Timah Nikel CPO turun Gold silver gas ijo, copper turun

Techno dah off, yang paling deket 45 derajat Consumer Non-Cyclicals, Healthcare (tapi keangkat sama HEAL doang ini, MIKA dah off juga), Infra, Finance, terus Property

CPIN ICBP INDF JPFA MYOR

Udah pada rally jauh, ga berani main entry sembarangan, kemaren pas buy signal belum berani entry karena belum firm mau diangkat sektornya

CPIN – jangan FOMO, tunggu pullback aja, entry di next buy signal

ICBP – udah sampe di target retracement, sama target CNH pattern juga, kita tunggu koreksinya

INDF – sampe di target fibo 61, mentok juga di upper channel linear regression tapi stoch nya malah baru buy signal. Rally nya udah 25%, harusnya koreksi dulu sih

MYOR – udah tercapai levelharga sesuai target gagambaran yang dibikin bulan april, hehehe… Waktunya koreksi, dari retracement theory harusnya koreksi sampe fibo 23 lagi, baru lanjut ke 61

MIKA drop begitu,rusak pattern aja… KLBF SIDO

MIKA – Kalo liat ini harusnya koreksi sampe ke 2500 an dulu, entah akan lanjut naik atau break pattern, failed elliot wave

KLBF – sudah ada bearish divergence, keliatannya wave 5 nya sebentar lagi beres, terus koreksi ABC dulu. Ga usah masuk saham ini dulu deh, cari yang mau wave 3 aja

TBIG TLKM TOWR EXCL BUMN karya diabaikan dulu

TBIG – as per retracement theory harusnya OTW to fibo 61, tapi stochasticnya bilang momentumnya belum sekarang. Kita tunggu Stoch buy signal lagi

TLKM – nyaris tutup gapkemaren tapi belum sampe, lanjut lah… All good sih, slight delay di stoch 833 belum mantul lagi

Foreign belum start akum lagi juga sih, semoga minggu ini masuk

EXCL – mungkin akan koreksi dulu ke fibo 23, pas juga sama midline regression channel, yang jelas BOW selama signal belum reverse.Sepertinya akan bikin tail / shadow aja sih, kalo kebawah juga. Last close price sama fibo 23 selisih 5% an, masih belum ARB, kalo index bakal dibawah kebawah minggu depan kita buy EXCL 2 step, di 2600 sama di 2510

TOWR – ke fibo 38 jauh, ga akan dicapai sekali swing. kalo mau entry tunggu pull back lagi dulu

JSMR – lagi di support, foreign masuk terus, stoch buy, MACD belum, berani Speculative Buy sih ini…

PWON BSDE CTRA

PWON – bandar akum, foreign akum, udah kena fibo 38, mungkin koreksi ke 23 tapi most likely lanjut dulu ke 50 baru pullback

BSDE – foreign stop distribusi, semoga lanjut ke akum, bandar masih distribusi kecil. Divergence baru confirmed by MA 10. Spec Buy

CTRA – Bandar akum,foreign masih distribusi, MACD buy, regression channel buy, semoga lanjut

Stoch Buy Signal

ADRO AALI JSMR – sorted sesuai sektor yang cacing RSI nya mendukung

ADRO karena krisis energy dunia sih, bukan karena sektor energy nya

ADRO – kalo dari elliot wave nya, mungkin aja sekarang sudah beres impulse wave 12345 nya dan mau jalan ABC correction, kalo ngitung ketemu bearish divergence. Walau mungkin lanjut sampe target1.61. Harga batubara yang rally dari tahun kemaren dari bawah 100 USD sampe diatas 400 USD /MT dan krisis energy dunia mungkin akan dorong impulse wave baru setelah ABC correction

Kalo scenario nya ini, tutup gap kita exit ADRO

Consensus price udah terlampaui, tapi relatively dari sisi PBV dan PER sektor masih “wajar” harga ADRO, belum kemahalan

AALI – All Good, CPO closing jum’at minus, kemungkinan hari ini turun, kita malah tunggu BOW nanti sore kalo gitu. ABC correction dah beres, regression channel bilang buy, stoch buy, harga dibawah consensus price low malah.

Memang bandar kemaren distribusi sih, bawa harga turun, tapi foreign stay di dalem

JSMR – Harusnya masih wave 3, tapi kompleks banget. Foreign akum terus. Bandar masih distribusi. LR channel buy, stoch buy

BSDE PTRO

PTRO – Fundamentally ok banget, masih dalam rangka wave 3 tapi sideways. Bandar dan foreign exit. Harga sudah naik lumayan tinggi dari tahun kemarin, kita tunggu lebih banyak lagi faktor pendukung buy…